【今日の総括】
グロース株発掘の視点
シヨウさんのサイトを見ていて値上がり期待株が沢山載っていたので概要を四季報で見てみました。基本的に
・独自のユニークな事業を展開(良い目の付け所)
・時代に即している(カーシェア、オフショア、SNS関係など)
・急激に成長している
・株価は右肩上がりの超順張り
という銘柄ばかりでした。前者3つの視点は参考になります。しかし、僕にはこれらの企業の潮目が変わる瞬間が読めずに過去に買値の半値になる失敗を沢山しています。いくつか例を挙げると
・ガンホー(ネットゲームのラグナロクで有名。パズドラも)
・コロプラ(こちらもネットゲームで)
・ユーグレナ(ミドリムシを使った健康食品の開発企業)
・DNA
いずれも過去業績が急伸して株価が右肩上がりになっていた銘柄たちばかりです。僕は順張り銘柄で投資するのは、業績が余りにも急激に伸びている企業たち。
上記はいずれも、買値の3～5割以下で売却して撤退しています。完全な敗北です。
あと、マザーズ市場を個人的に敬遠します。(資産株は別)成長期待されているので基本的にPERがめちゃくちゃ高い(JQや東証2部が10倍以下がざらにあるのに対して、50～100倍以上がざらにある。)。他の失敗事例は
・3Dマトリックス(新薬系の開発企業だったかな。)
・サイバーダイン(筋力負荷低減のスーツ開発企業)
などです。ユニークな事業に惚れ込んで投資しましたが、結果は2年で100万以上の損失を出し大撤退しました。
これは、以下に記事としてまとめていますので良かったらどうぞ。
【投資.13】投資失敗事例を赤裸々に語る(根拠の無い投資)
7812クレステック
そんな中で1社だけ！グロース&バリュー株の匂いを放つ企業がこれです。
業態は企業の製品取扱説明書などを作成、印刷業を専門としているメーカー。専業売上比率100%なのが非常に集中されていて良いです。
僕のMustバリュー株選びの判断基準に
①業績が横ばいor上向きである事 →2期連続増収増益中、OK
②指標が割安な事→PER7倍台、PBR1倍程度。過去のPER高値平均は14倍なので割安度OK
③年初来安値付近である事&チャートが右肩下がり後の横ばいである事→OK
実はどれも満たしています。昨年の高値2045円から1233円まで下落している。下落の原因は第一四半期が前期比減な事….。
赤字部分があるので少し投資を躊躇しますが中身の決算次第ですね。増配中であり配当利回りが4%を超えている事も一定の魅力を感じます。打診買いするのはOKと思うので、決算短信を見て良さそうなら参戦しようと思います！
【投資15.】バリュー株投資 ノウハウ ①Mustで絶対に外せない点 「業績向上 or 横ばい」 「指標 割安 」「上場来安値 年初来安値」
今日のお勧め資産株
東京個別指導学院 →保有しています
・1単元10万以下で購入可能
・優待はカタログギフト(その中で図書カード1500円分が一番お得？と思い載せています)
・総合利回り5%以上
・指標は割高なので完全に資産株予定で単元株保有が妥当
モーニングスター
・1単元5万以下で購入可能
・株式新聞は勉強する人は購読すると良いかと
・配当利回りが高いです
・高利益率企業
新田ゼラチン
・ゼラチン首位
・優待もゼリーなどゼラチン関連の製品
・1単元10万以下で購入可能
これが、ショウさんおすすめ銘柄の中で一番気になりました。
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
説明書やマニュアルってのがユニークな事業で安定ビジネスに見えます。
もう少し詳しく見てみようと思います(^^) https://t.co/7QXbxng7YR
・なんか、運転席側のタイヤが凹み気味だったんですよね。早く気付けてタイヤをお釈迦にせずによかった。
https://twitter.com/IEer41019274/status/1210795343572455425?s=20
プレサンスは残念でした。。
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
あれを予測出来る人はいないですよね。
ユニゾのTOBは凄い値動きでした。
僕も偶然、バリュー株で欲しいって仕込んだ直後だったので握力全く持たずにすぐ売却しました。
来年のブログも楽しみにしています。
一年間お疲れ様でした！ https://t.co/KvzNhLNuPE
文系だと特に学歴フィルター凄いらしいですね。
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
理系だと院まで進めば切られる事はありませんでした。
浪人は自分の人生を考えられる時間を若い時に持てるのでムダには思わないですね✨ https://t.co/zOlO136Nmg
2471エスプール
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
コールセンター派遣、障害者雇用支援が柱
・3期連続増収増益中(最高益更新中)
・PERは50倍、PBRは20倍といったところ
・21Fまでの伸びが素晴らしい
・チャートは右肩上がりの絶頂期(買えない…怖くて)
バリュー株根性が付きすぎですな。。
3937UbicomHLD
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
シヨウさんは流行を先取りした企業でグロース株を探すのが好きなようですね。分かってきました。
・オフショアシステム開発&医療関連ソフト主
・5期連続増収増益確実
・PERは25倍以上、PBRは10倍以上といったところ
・今年から配当実施
4381ビープラッツ
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
継続従量課金向け？というビジネスを展開
売上の伸びが凄いが、19年の減益時に7200円から急落(僕がグロース株Onlyに手を出せない理由)
筆頭株主の東京センチュリーは伊藤忠系
チャート的には良いが…指標が高い
利益剰余金がマイナスで中間決算赤字が気になる
手元資金は…
https://twitter.com/IEer41019274/status/1210780610941214722?s=20
7812クレステック
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
これはバリューの匂いが少しする♪
取扱説明書やメカニック向けのマニュアル専業！
・3期連続増収増益中&増配中
・PERは10倍以下、PBRは1倍程度
・筆頭株主が自社従業員持ち株会ってのもいい
・チャートも過熱後右肩下がり後の横ばいなので仕込み時
バリュー&グロースの良い株です
6095メドビア
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 28, 2019
医療向け情報サイト運営の広告収入会社
医療向けは一度成約すれば長続きしそうなビジネスなのは◎
無配継続
4期連続増収増益だが..
指標が高い(PER7,80倍？PBR10倍以上)
これも完全なグロース株ですね。
僕にはやはりとても買えない。
https://twitter.com/IEer41019274/status/1210767796612657153?s=20
情熱な
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 27, 2019
→
情熱に https://t.co/0HcbtgAPrd
・身体がいかんので今日はお休みしました。が、あまり回復しきっていない様子。いつもこうなんだよな…..2週間は治らない。
ちょっと身体がキツイのでラン日程を少し変えよう
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 27, 2019
土12kmペース走
日30〜35kmロング走
月ジョグ
土ジョグ
日12kmペース走
月30〜35kmロング走
3966ユーザベース（値上がり期待株） https://t.co/pvUsxSB5nv @Shouyumehaitouより
— ケン@投資家ランナー (@IEer41019274) December 27, 2019
メドビアの記事を見て……お！
ショウさん値上り期待株もあるじゃん✨って思いました。
5銘柄ぐらいあったのでさっと見てみようかと。
