株を担保にFX！？ レバレッジ2倍で年間利回り7%！？ 捕らぬ狸の皮算用
この前、紹介した株を担保に差し入れる事でFXの証拠金に出来る記事ですが少し突っ込んでリアルなシミュレーションをしてみたいと思います。
この前の記事は以下です。
株を元手にFX！？【株マラ日記32.】
SBI証券のFXをする場合に、スワップ金利収入を主として考えます。スワップ金利とは取引する2国間の通貨の金利差による収入 or 支出を意味します。一般的に円を売って、外国の通貨を買うと収入になります。(円の金利が低いため)
スワップ金利(スワップポイント)のイメージ
SBI証券より抜粋
米ドル/円の過去のスワップ金利はこれによると
・1万通貨当り5日で347円
つまり1日で69.4円。
となっています。
設定条件-レバレッジ2倍だと年間利回り7%！！
- 担保にする株の価値は100万円とする(担保にさしだした株の価値は70%とする)
- 担保にしている株の配当と優待は受け取れ総合利回りは4%とする
- FXで取引を行う通貨は米ドル/円とする
- FXのレバレッジ(投資資金の何倍まで通貨を取引するかの倍率)は2倍とする→強制ロスカットが生じない保守的な値
- 1万通貨あたり69.4円のスワップポイントが得られるとする
- 1ドル110円とする
- 最低取引単位は1000ドル/円とする
- ＊為替損分も担保の価値が使えるとする(今のSBI証券には無い制度なので、ここは将来を見据えて仮とする。)
こうすると….レバレッジ2倍だと100万×70%の70万の倍である140万までは買えるので…
140万÷ 110円/ドル = 12727ドル＝12000ドル買う
になる。
1万通貨当り1日で69.4円スワップポイントが入るので1日に入るスワップポイントは
69.4円/日 × 1.2万ドル÷1万ドル = 83.28円/日
1年で受け取れるスワップポイントは
83.28円/日×365日 = 30397円/年
100万円の株から得られる年間の配当+優待+スワップポイントは
4万+3.0397万 = 7.0397万円/年
約7%の利回りになる！
ただしリスクもある。ぱっと思いつく想定されるリスクは
①担保に入れた株式の価値下落
②円高/ドル安
レバレッジが2倍の場合
・株の価値が1/2になる
・円高/ドル安が110円→55円以下になる
こうなるとロスカット(担保が無くなる？)ので注意。①と②が半分ではなく25%ずつ下がってもダメである。
レバレッジを何倍にするかが考えものだな。レバレッジ1倍が一番いいかもな。1倍でも15000円はスワップポイントが受け取れる。総利回りは5.5%。悪くない。
これが100万ではなく1000万だと、年間15000円が15万になる。1億円だと150万なる。凄いですね！
注意しないといけないのが株価の下落と為替の円高のダブルパンチで証拠金が下がっていくという事。これだと当初レバレッジ2倍だと思って投資しても、担保の株の価値が下がるとレバレッジが上がってしまう。ここは意識しないと気づいたときには…..
もう少しリスクが無いか考えてみたいと思います…。
レバレッジ1倍が堅いかなぁ。
